Itaú diz não esperar impacto da aquisição da XP em 2017
12 Maio 2017 - 2:30PM
ADVFN News
O presidente do Itaú Unibanco (BOV:ITUB4), Candido Bracher,
disse que a aquisição de uma fatia minoritária na XP Investimentos
não deve trazer impacto significativo no resultado do banco neste
ano. Isso porque, acrescentou ele, as aprovações regulatórias para
o negócio podem levar um ano.
De acordo com Bracher, o Itaú espera, com a aquisição da
participação minoritária da XP, gerar criação de valor para seus
acionistas com base na expectativa de crescimento do negócio. Na
quinta-feira, o banco firmou acordo para comprar 49,9% da XP
Investimentos por R$ 6,257 bilhões, sendo R$ 600 milhões desse
total referentes ao aporte.
Aumento de capital
A injeção de R$ 600 milhões que o Itaú Unibanco fará na XP
Investimento servirá para reforçar o capital de giro da companhia,
pagar a aquisição da Rico, feita ano passado, ou para “qualquer
outro investimento” que a corretora queira fazer, disse Bracher. A
XP estava trabalhando para realizar uma oferta inicial de ações
(IPO, na sigla em inglês), que seria secundária e primária, ou
seja, com injeção de recursos no caixa da empresa.
Competição
Segundo Bracher, a XP Investimentos continuará competindo com as
demais corretoras, incluindo o próprio Itaú Unibanco. “O Itaú não
terá acordo de preferência na comercialização de produtos na XP”,
explicou ele, em teleconferência com analistas e investidores. O
executivo disse que será uma decisão exclusiva da XP distribuir, ou
não, produtos do Itaú.
“A XP decidirá se irá distribuir um produto do Itaú ou de
qualquer outro banco”, afirmou. De acordo com o executivo, o
cálculo que o Itaú fez para obter o valor que será pago pela XP
considerou a situação econômica atual do Brasil, ou seja, sem
esperar uma grande melhora da economia. Na avaliação feita pelo
Itaú, o valor total da XP foi definido em R$ 12 bilhões, número que
reflete um múltiplo de preço sobre o lucro estimado para 2018 em 20
vezes. No ano passado, o lucro líquido ajustado da XP foi de R$ 251
milhões.
“A projeção de crescimento do lucro da XP é baseado no
crescimento que a empresa já tem”, afirmou. Ele lembrou que, ao
longo dos anos, a XP conseguiu atrair clientes dos bancos para sua
plataforma. Bracher frisou ainda que um dos pontos que interessou
ao banco em realizar o negócio foi a paixão e qualidade da gestão
dos atuais administradores da XP. Após o cumprimento de
determinadas condições precedentes, incluindo aprovações
regulatórias, o Itaú passa a ter direitos como acionista
minoritário da XP Holding e poderá indicar entre dois e sete
membros para o Conselho de Administração da corretora.
(Por Aline Bronzati e Fernanda Guimarães)
ITAU UNIBANCO PN (BOV:ITUB4)
Gráfico Histórico do Ativo
De Mar 2024 até Abr 2024
ITAU UNIBANCO PN (BOV:ITUB4)
Gráfico Histórico do Ativo
De Abr 2023 até Abr 2024