Morning Call ADVFN – Inflação e dados de emprego nos EUA, pacote contra as tarifas, balanço do Banco do Brasil

Esse é o Morning Call ADVFN,  14 de agosto de 2025, com tudo o que você precisa saber antes da Bolsa abrir!

Bolsas mundiais:  Os futuros americanos operam mistos, após S&P 500 e Nasdaq Composite renovarem recordes e com investidores à espera de novos dados para avaliar a economia americana.

Nos Estados Unidos,  os índices futuros operam mistos. Na agenda, a fabricante de equipamentos agrícolas Deere e a controladora da Coach, Tapestry, divulgam seus resultados trimestrais antes do fechamento do mercado.

O S&P 500 e Nasdaq Composite renovaram recordes e com investidores à espera de novos dados para avaliar a economia americana. O movimento ocorre após mais uma sessão positiva em Wall Street, na qual ambos os índices registraram máximas intradiárias e fecharam em níveis recordes pela segunda vez consecutiva.

Nesta quinta, o índice de preços ao produtor (PPI) deve confirmar alta nos custos para o produtor, enquanto, na sexta-feira, os números de vendas no varejo trarão pistas sobre a força do consumo, em um momento em que o mercado de trabalho começa a mostrar perda de fôlego. Investidores precificam atualmente um corte de 25 pontos-base na taxa de juros na reunião de setembro do Federal Reserve, embora parte das apostas já considere a possibilidade de um corte maior, após os dados benignos de inflação divulgados nesta semana.

Na Europa,  as bolsas operam sem direção única, depois de acumularem ganhos nos dois pregões anteriores, enquanto investidores avaliam dados de crescimento e balanços corporativos. O índice pan-europeu Stoxx 600 avançava 0,25%, a 552,22 pontos.

O Produto Interno Bruto (PIB) do Reino Unido cresceu 0,3% no segundo trimestre ante os três meses anteriores, superando previsão de alta de 0,1%, segundo leitura preliminar. A produção industrial britânica teve desempenho igualmente melhor do que o previsto em junho, com alta de 0,7%.

O PIB da zona do euro teve expansão de 0,1% no segundo trimestre ante o o primeiro. A indústria do bloco  decepcionou com uma queda de 1,3% em junho, maior do que se esperava.

Da temporada de balanços, a mineradora chilena de cobre Antofagasta tinha modesta alta de 0,4% em Londres, embora tenha divulgado fortes resultados semestrais. Segundo o diretor de investimentos da AJ Bell, Russ Mould, a ação da empresa vem acumulando forte alta nos últimos meses, o que justificaria a reação relativamente contida dos investidores. A cervejaria dinamarquesa Carlsberg perdia 6% em Copenhague, após balanço semestral aquém das expectativas.

As ações de defesa europeias estavam subindo no início do pregão, depois que autoridades da Casa Branca minimizaram as perspectivas de um acordo de cessar-fogo na Ucrânia em uma reunião entre o presidente dos EUA, Donald Trump, e o presidente da Rússia, Vladimir Putin, na sexta-feira.

Na Ásia,  os mercados fecharam em baixa, em um possível movimento de realização de lucros, depois de acumularem ganhos em meio à renovação da trégua comercial entre EUA e China e crescentes expectativas de cortes nos juros americanos. Liderando perdas na região, o índice japonês Nikkei caiu 1,45% em Tóquio, a 42.649,26 pontos, depois de avançar a níveis recordes nos dois pregões anteriores.

O Hang Seng recuou 0,37% em Hong Kong, a 25.519,32 pontos, e o Taiex cedeu 0,54% em Taiwan, a 24.238,10 pontos, enquanto o sul-coreano Kospi ficou praticamente estável em Seul, com alta de 0,04%, a 3.225,66 pontos.

Na China continental, o Xangai Composto teve baixa de 0,46%, a 3.666,44 pontos, e o Shenzhen Composto registrou queda de 1,20%, a 2.261,66 pontos.

Os mercados asiáticos vinham em uma sequência de alta desde o começo da semana, sustentados pela decisão dos EUA e da China de suspender tarifas bilaterais por mais 90 dias e após dados benignos da inflação americana consolidarem expectativas de que o Federal Reserve (Fed) voltará a cortar juros na reunião de setembro.

Petróleo:

Os futuros internacionais de petróleo WTI estão sendo negociados a US$ 62,81  (+0,27%).

O Brent  é negociado a US$  65,77 (+0,21%).

Bitcoin:

Negociado a US$ 121.774,58   (-0,60%).

Ouro:

Negociado a US$ 3.355,72  a onça-troy (-0,19%).

Minério de ferro: 

O minério de ferro negociado na bolsa de Dalian, -2,94%, a 775 iuanes (US$ 108,02).

Brasil:

Tarifas: O governo anunciou, na tarde de quarta-feira (13), a Medida Provisória (MP) do tarifaço, voltada para reduzir os impactos econômicos das tarifas de 50% impostas pelo governo dos Estados Unidos a produtos brasileiros. O pacote prevê uma linha de crédito de R$ 30 bilhões para exportadores, além de ações para abrir novos mercados e fortalecer o consumo interno.

A MP do tarifaço cria uma linha de financiamento de R$ 30 bilhões com recursos do superávit do Fundo de Garantia à Exportação. Além disso, altera regras de crédito à exportação, prorroga prazos de pagamento de tributos e estabelece medidas para que o poder público compre gêneros alimentícios afetados pelas tarifas. O pacote também prevê mudanças em fundos garantidores para amparar exportadores e incentivos à busca por novos mercados.

Economia:.

✔️ Banco do Brasil: divulgará seu balanço após o fechamento do mercado hoje (14). A expectativa de analistas é que e as tendências negativas apresentadas pelo BB no começo do ano ainda sigam presentes nos dados. O último balanço foi responsável por revisões recentes por muitas casas, como Goldman Sachs, JPMorgan e XP. Mesmo com queda de quase 30% desde a divulgação dos resultados do 1ª tri e e papéis pressionados por tendências de baixa, o Morgan reiterou cautela enquanto o Goldman cortou preço-alvo.

A pressão no crédito rural (cerca de 30% da carteira do banco), que já se delineava no quatro trimestre de 2024 e se firmou nos últimos resultados, ainda segue no foco de analistas como principal risco para o balanço do BB.

✔️ Petrobras – Ibama: Estatal e órgão ambiental fecharam acordo para iniciar testes de exploração de petróleo na região amazônica. Decisão equilibra pressão por autossuficiência energética com preocupações ambientais.

✔️ Leilão:  Acontecerá nesta quinta-feira, 14, o leilão da BR-060/364/GO/MT. O trecho conhecido como Rota Agro abrange 490,065 km, representa um investimento de R$ 7,26 bilhões, contemplando ampliação de capacidade, melhorias operacionais e inovação tecnológica para garantir mais fluidez e segurança ao tráfego.

✔️ Imóvel:  O Índice FipeZAP registrou um aumento médio de 0,45% nos preços do aluguel residencial em julho. O resultado representou uma nova desaceleração em relação às altas apuradas em abril (+1,15%); maio (+0,59%) e junho (+0,51%). Entre os tipos de imóveis, unidades de três dormitórios apresentaram uma alta mais acentuada no mês (+0,59%).

Logo atrás vem os imóveis de dois dormitórios, com 0,47%. Já no acumulado do ano, os imóveis com um dormitório apresentam uma alta mais acentuada, de 6,74%, contra 6,13% na média do índice. O FipeZAP leva em conta o preço do aluguel em 36 cidades, entre elas 22 capitais. Com respeito a outros índices de preços, o IPCA/IBGE exibiu uma inflação ao consumidor de 0,26% e o IGP-M/FGV, um recuo médio de 0,77% nos preços da economia.

 

Agenda Econômica:

🇬🇧 03h00 – Reino Unido/ONS: produção industrial de junho
🇬🇧 03h00 – Reino Unido/ONS: PIB preliminar do 2TRI
🇪🇺 06h00 – Zona do euro/Eurostat: 2ª leitura do PIB/2TRI e produção industrial de junho
🇧🇷 09h00 – IBGE: Pesquisa Mensal de Serviços de junho
🇧🇷 09h00 – IBGE: Levantamento Sistemático da Produção Agrícola de julho
🇺🇸 09h30 – EUA/Deptº do Trabalho: pedidos de auxílio-desemprego da semana até 9/8
🇺🇸 09h30 – EUA/Deptº do Trabalho: Índice de Preços ao Produtor (PPI) e Núcleo do PPI de julho ⚠️
🇧🇷 10h00 – SPE: Prisma Fiscal
🇧🇷 14h30 – BC: Pesquisa Trimestral de Condições de Crédito do 2TRI
🇯🇵 20h50 – Japão/Stat: PIB preliminar do 2TRI
🇨🇳 23h00 – China/NBS: Produção industrial e vendas no varejo de julho

Eventos ⚠️
🇺🇸 15h00 – EUA: Tom Barkin (Fed/Richmond) participa de evento

Balanços ⚠️
📈 Brasil/após o fechamento: Banco do Brasil, Nubank, Marfrig e Oi

 

Ibovespa e dólar no último pregão:

Ibovespa:

Referência do mercado brasileiro, o principal índice fechou em baixa de de 0,89%, aos 136.687 pontos.

Dólar:

O dólar fechou em alta de 0,27%, cotado a R$ 5,4018.

IFIX:

O índice fechou em queda de 0,26%, aos 3.410,62 pontos.

Siga-nos nas redes sociais

Fonte:  CNBC, valor investe, G1, BDM, infomoney.  atualização: 7h30 (horário Brasília)