Saiba o que esperar do pregão desta terça-feira e como operar o DI1FUT para o curto e médio prazo.
Os juros futuros iniciaram a sessão desta terça-feira (25/11) exibindo um comportamento misto, mas com viés predominantemente baixista, reforçando a dinâmica técnica observada nos últimos pregões. Com o contrato de juros com vencimento em janeiro de 2029 (BMF:DI1F29) sendo negociado a 12,755 pontos por volta das 11h20 e o contrato de juros com vencimento em janeiro de 2033 (BMF:DI1F33) mantendo estabilidade em 13,33 pontos, o mercado opera dentro de zonas técnicas decisivas que podem ditar o tom do restante do pregão.
No caso do DI1F29, o candle atual revela pressão vendedora após vários dias de topos descendentes, reforçando a tendência de baixa já sustentada pelas médias de 21 e 200 períodos. O nível de 12,75 tornou-se o ponto crítico do dia e, se perdido de forma consistente, pode abrir caminho para um movimento de aceleração rumo a 12,50, com possibilidade adicional de extensão até 12,25 no médio prazo.
Já o DI1F33 segue demonstrando indecisão intraday, mas a estrutura técnica permanece frágil. Mesmo com preços estáveis, o IFR inclinado para baixo indica que a força compradora é insuficiente para alterar o cenário. Mantendo-se abaixo de 13,30, a curva de 2033 tende a buscar os suportes em 13,08 e posteriormente 12,90, níveis observados por analistas como zonas de realização.
Para quem acompanha o pregão, os juros futuros podem cumprir papel determinante na formação de tendências de curto prazo no Ibovespa Futuro e no Dólar Futuro. O comportamento das curvas tem sido um dos principais motores de volatilidade, especialmente em dias com menor fluxo de notícias macroeconômicas e com predominância da leitura técnica.
Caso o DI1F29 rompa para baixo ainda hoje, o mercado acionário pode ganhar tração compradora, uma vez que a queda dos juros tende a reduzir o prêmio de risco e estimular ativos de risco. Este cenário também ajudaria a aliviar a pressão sobre o dólar, que poderia voltar a trabalhar dentro de bandas mais estreitas, reduzindo oscilações bruscas observadas recentemente.
Por outro lado, qualquer repique altista acima de 12,90 no DI1F29 ou acima de 13,40 no DI1F33 pode provocar uma reviravolta de curto prazo, com impacto negativo para a bolsa e impulso para o dólar. Esses movimentos, no entanto, são considerados menos prováveis no cenário atual, dada a configuração gráfica majoritariamente baixista.
Para a tarde desta terça-feira, o mais provável é a manutenção da cautela, com operadores monitorando atentamente os níveis mencionados e ajustando posições conforme a volatilidade se intensifique. A perda dos suportes pode atrair fluxo vendedor adicional e acentuar o movimento de queda, enquanto repiques podem gerar oportunidades de trades curtos, porém arriscados.
No médio prazo, o panorama permanece desfavorável para os compradores. A combinação de médias apontadas para baixo, topos descendentes e IFR em território vendedor reforça a leitura de que a curva seguirá pressionada, especialmente nos contratos mais longos, como o DI1F33.
Para o pregão de quarta-feira (26/11), a abertura deve ser influenciada diretamente pelo fechamento de hoje. Se os juros confirmarem rompimentos de suporte, vendedores tendem a entrar posicionados para continuação da tendência, enquanto compradores devem buscar entradas apenas em movimentos de correção técnica. Já se houver repiques consistentes, o dia seguinte pode começar com briga intensa entre os players em busca de definição.
Compradores, portanto, precisam de paciência e cautela, evitando entradas em regiões de forte pressão vendedora. Vendedores, por outro lado, encontram o ambiente ideal para operar a favor da tendência, com stops curtos e alvos bem definidos nos patamares mencionados.
A atenção também se volta para o comportamento internacional, uma vez que o ambiente global de taxas influencia diretamente o sentimento doméstico. Qualquer movimento inesperado nos Treasuries americanos pode catalisar os movimentos observados no DI1FUT ao longo da nação.
No geral, a sessão de hoje exige disciplina, leitura técnica precisa e acompanhamento constante dos suportes e resistências. O mercado está oferecendo oportunidades, mas também exige seletividade. Os juros futuros seguem como protagonista do dia e serão determinantes para a dinâmica do mercado até o final da semana.
A análise acima foi realizada pela ferramenta AI – ADVFN Intelligence. A AI é a principal fornecedora de análise financeira e pesquisa impulsionada por Inteligência Artificial disponível no mercado. TESTE GRATUITAMENTE a Inteligência Artificial da ADVFN.