Light fixa o preço de R$ 20 por ação em follow-on; Cemig deixa base acionária
20 Janeiro 2021 - 7:29AM
ADVFN News
A Light (BOV:LIGT3) fixou o preço de R$ 20,00 por ação em seu
follow-on, levantando R$ 2,74 bilhões. Com isso, a Cemig deixa de
fazer parte da base acionária da Light, colocando R$ 1,37 bilhão em
caixa. A Cemig detinha 22,58% da Light.
O Fato Relevante foi divulgado pela Cemig (BOV:CMIG3)
(BOV:CMIG4) na madrugada desta quarta-feira (20). Confira o documento na íntegra!
Confira o Fato Relevante divulgado pela
Light!
Coordenaram a oferta os bancos Itaú BBA, BTG Pactual, Santander,
XP Investimentos e Citi.
A saída da empresa da distribuidora de energia ocorreu por meio
de uma oferta subsequente de ações, conforme divulgado ao mercado
no começo deste mês.
A operação consistiu em uma oferta primária de 68.621.264 novas
ações ordinárias e uma secundária de 68.621.264 papéis de
titularidade da Cemig e equivalente a 22,5% do capital social da
distribuidora.
As ações foram vendidas a R$ 20. A operação movimentou R$ 2,74
bilhões, com a Cemig e Light levando, cada uma, R$ 1,37 bilhão
O preço de R$ 20,00 é bem acima da média dos últimos 5 anos das
ações da Light.
No lançamento da oferta, 12 dias aturas, a cotação era negociada
a R$ 23,44 com a Cemig tentando elevar o preço da oferta.
Mesmo assim, o follow-on representa um desconto de 7,3% sobre o
preço de fechamento de ontem, de R$ 21,59.
Com a saída da Cemig, que ainda tinha alguns poderes como
principal acionista, a Light vira uma corporation de fato e pode
ficar centrada na reestruturação.
Na conta dos novos acionistas, a reestruturação da Light pode
levar cinco anos.
Com o dinheiro da oferta que vai para o caixa, a Light reforça o
balanço e praticamente elimina riscos de liquidez, podendo se
concentrar no operacional – a fase realmente espinhosa da
concessão. “Com cerca de R$ 1,5 bilhão da oferta e mais os R$ 500
milhões recebidos em dezembro [uma indenização paga por Furnas],
resolve o nível de alavancagem”, diz um analista. Em setembro, a
alavancagem estava em 2,4 vezes – a empresa tinha R$ 2,9 bilhões em
caixa, mas R$ 2,3 bilhões em dívida vencendo este ano.
CEMIG ON (BOV:CMIG3)
Gráfico Histórico do Ativo
De Mar 2024 até Abr 2024
CEMIG ON (BOV:CMIG3)
Gráfico Histórico do Ativo
De Abr 2023 até Abr 2024
