Le fabricant de jouets de construction et de
produits d’art et d’artisanat MEGA Brands s'associe aux entreprises
Mattel et à ses marques vedettes
Faits saillants sur la transaction
- Les actionnaires de MEGA Brands
recevront 17,75 $ CAD par action en argent comptant (« Prix
d'achat »)
- La transaction représente une valeur
totale d'environ 460 millions $ US, incluant la dette nette de MEGA
Brands qui sera prise en charge ou remboursée par Mattel et
correspond à environ 9,8 fois le BAIIA de MEGA Brands estimé de
façon préliminaire à 47 millions $ pour l’exercice 2013
- Les débentures garanties de premier
rang seront financées à la clôture et leurs détenteurs recevront
105 % de la valeur nominale plus tout intérêt couru et impayé
- Des actionnaires de MEGA Brands, qui
détiennent environ 39 % des actions ordinaires de MEGA Brands, ont
convenu de voter en faveur de la transaction
Mattel, Inc. (NASDAQ: MAT) et MEGA Brands Inc. (TSX: MB, MB.WT,
MB.NT) ont annoncé aujourd'hui un accord définitif pour
l'acquisition par Mattel, par l'entremise d'une filiale en
propriété exclusive de Mattel, Inc., de MEGA Brands pour la somme
de 460 millions $ US.
Cette acquisition soutient la stratégie de croissance globale de
Mattel visant à bonifier son portfolio de classe mondiale de
marques en étendant ses activités dans deux des catégories de
jouets démontrant la croissance la plus rapide. MEGA Brands, une
famille de marques renommées à l'échelle mondiale, est la deuxième
plus importante entreprise dans la catégorie des jouets de
construction avec MEGA BLOKS, un marché de quatre milliards de
dollars1. L'entreprise est un compétiteur dans le marché des
produits d'art et d’artisanat, un marché dont la valeur est de deux
milliards de dollars2.
« Un volet essentiel de notre stratégie de croissance mondiale
est l'acquisition stratégique de marques qui profiteront de notre
rayonnement et, par la même occasion, nous aideront à étendre nos
activités vers de nouveaux secteurs en plein essor », a déclaré M.
Bryan G. Stockton, PDG de Mattel. « Le concept des jeux de
construction est populaire, universel et a démontré l'un des
meilleurs taux de croissance au cours des trois dernières années.
Nous sommes heureux d'aider MEGA Brands à accélérer sa croissance
mondiale et à offrir un choix plus diversifié à encore plus
d'enfants et à leurs familles. »
Le portfolio de classe mondiale des marques de Mattel complétera
MEGA BLOKSMD, la marque phare de MEGA Brands, ainsi que des marques
existantes sous licence telles que HALOMD, SkylandersMD, Call of
DutyMD, Assassin’s CreedMD, Power RangersMD, Hello KittyMD,
SpongeBob SquarePantsMD et autres. L’acquisition va donner à Mattel
la possibilité d’élargir ses relations avec ses partenaires dans
l'industrie du divertissement.
L'acquisition crée aussi l'occasion de faire croître les
affaires déjà florissantes du secteur art et artisanat, avec des
marques telles que Rose ArtMD et Board DudesMD. Les activités en
art et artisanat sont très populaires chez les enfants de tout âge
et le secteur dans son ensemble offre des possibilités de
croissance pour Mattel avec ses marques phares et ses partenaires
licenciés et dans le domaine du divertissement.
« MEGA Brands s'est forgée un statut de leader dans de grands
marchés en croissance en offrant aux enfants et à leurs familles
des expériences créatives et stimulantes grâce à des produits
novateurs, bien conçus et de haute qualité, et Mattel est le
partenaire idéal pour amener nos marques vers de nouveaux sommets
», a indiqué M. Marc Bertrand, Président et chef de la direction de
MEGA Brands. « Nous sommes convaincus que l'expertise de notre
équipe dans les catégories de jouets de construction et de produits
d'art et d’artisanat, de concert avec la portée globale de Mattel
qui s'étend sur 150 marchés, créera un énorme potentiel de
croissance pour nos produits. »
MEGA Brands prévoit réaliser, pour l’exercice 2013, des ventes
net de 405 millions $ US. Elle se classe parmi les 15 plus grandes
entreprises de jouets au monde en termes de ventes, selon les
statistiques publiées par le groupe NPD en 2013. L’an dernier,
l'entreprise a établi des ventes record de jouets de construction
de niveau préscolaire.
Fondée et basée à Montréal, MEGA Brands emploie environ
1 700 employés dans 17 pays. Mattel prévoit maintenir
l'expertise en fabrication de MEGA Brands à Montréal et au
Tennessee tout en conservant le siège social de MEGA Brands à
Montréal et compte également profiter des compétences reconnues de
MEGA Brands dans la conception et le développement de jouets de
construction et d'art et d’artisanat.
« Chez Mattel, nous avons toujours adopté une philosophie
constante relativement aux acquisitions – nous cherchons à créer de
la valeur en misant sur les fondements des excellentes entreprises
que nous avons acquises, tout en conservant et en encourageant les
capacités, les talents et les valeurs fondamentales qui ont fait
leur succès», a ajouté M. Stockton. « Nous accueillerons nos
nouveaux collègues et nouvelles marques de commerce de MEGA Brands
avec un énorme respect pour ce qu'ils ont bâti et un grand
enthousiasme pour ce que nous pouvons bâtir ensemble. »
Détails de la transactionL'accord prévoit l'acquisition
de MEGA Brands pour 17,75 $ CAD par action ordinaire et inclut
l'acquisition de la totalité des titres d'actions ordinaires et
bons de souscription en circulation de MEGA Brands. Cela représente
une prime de 32 % sur le cours moyen pondéré du volume sur 30 jours
des actions ordinaires de MEGA Brands à la bourse de Toronto (TSX)
en date du 26 février 2014. Mattel prévoit financer l'acquisition
par un accroissement de la dette et des liquidités.
Le prix d’achat ci-dessus représente un montant net de 7,81 $
CAD pour 20 bons de souscription. Les détenteurs de bons de
souscription peuvent acquérir une action ordinaire de MEGA Brands
pour chaque 20 bons à un prix d'exercice de 9,94 $ CAD par action
ordinaire. Les bons de souscription expireront le 30 mars 2015.
Le conseil d’administration de MEGA Brands a approuvé la
transaction à l'unanimité jeudi et recommande que les actionnaires
ordinaires l'approuvent. Le conseiller financier du conseil
d’administration de MEGA Brands a fourni un avis indiquant que le
montant proposé pour paiement aux actionnaires ordinaires de MEGA
Brands est raisonnable d'un point de vue financier.
Fairfax, Victor Joseph Bertrand, Marc Bertrand et Vic Bertrand,
qui détiennent ensemble environ 39 % des actions ordinaires en
circulation de MEGA Brands, ont chacun conclu des accords de
soutien de vote et ont accepté d'exercer le vote afférent à leurs
actions ordinaires en faveur de l'accord.
L’entente prévoit que MEGA Brands est sujette à des dispositions
de non-sollicitation et que le conseil d’administration de MEGA
Brands peut, sous certaines circonstances, mettre fin à l’accord en
faveur d’une offre supérieure non sollicitée, sujette au paiement
d’un frais de résiliation de 12 millions $ US à Mattel et sujette
au droit de Mattel d’égaliser l’offre supérieure en question.
Dans le cadre de la clôture de l'arrangement, MEGA Brands entend
financer et, ensuite, rembourser la totalité de ses débentures
garanties de premier rang à 10 % à échéance le 30 mars 2015 à un
prix de rachat égal à 105 % du montant en capital des débentures,
plus tout intérêt couru ou impayé, selon les conditions de l'acte
de débenture.
Les modalités de l'entente seront résumées dans la circulaire de
procuration et d'information de la direction qui sera déposée et
postée aux actionnaires de MEGA Brands en mars 2014.
Conseillers financiers et juridiquesPour Mattel, RBC
Marchés des capitaux est conseiller financier, Latham & Watkins
LLP est conseiller juridique, et McCarthy Tetrault LLP est
conseiller juridique. Pour MEGA Brands, Rothschild est conseiller
financier et Osler, Hoskin & Harcourt LLP est conseiller
juridique.
Webémission en direct - MattelMattel diffusera en direct
sur le Web une conférence téléphonique entre analystes financiers
et investisseurs, à 8 h, heure normale de l'est, aujourd'hui. La
conférence téléphonique sera diffusée sur le Web dans la section
Investors du site Web corporatif de Mattel :
http://www.corporate.mattel.com/. Pour l’écouter en direct, ouvrez
une session au moins 15 minutes à l’avance pour vous donner le
temps de vous inscrire et pour télécharger et installer tout le
logiciel audio nécessaire.
Une archive de la webémission sera disponible sur le site Web
Mattel durant les 90 prochains jours et sera accessible deux heures
suivant la fin de l'appel en direct. Une rediffusion téléphonique
sera disponible à partir du 28 février à 11 h jusqu'à minuit, le 7
mars, heure normale de l'est. On pourra les entendre en signalant
le 1-404-537-3406. Le code d'accès est 6286841.
Appel conférence MEGA BrandsMEGA Brands tiendra
aujourd’hui un appel conférence pour les analystes financiers, les
investisseurs et les médias, à 9 h 30 heure normale de l’est. Les
participants peuvent écouter l’appel en composant le
1-514-807-9895, ou le 1-888-231-8191. Pour ceux qui ne pourront pas
prendre part à l’appel, un enregistrement sera disponible jusqu’au
7 mars 2014 au 1-514-807-9274 ainsi qu’au 1-855-859-2056. Le code
d’accès est le 6427359.
À propos de MattelLa famille de marques Mattel, Inc.
(NASDAQ : MAT) est le leader mondial en matière de conception, de
fabrication et de commercialisation de jouets et de produits pour
la famille. Parmi les marques les plus vendues du groupe Mattel on
compte BarbieMD, la poupée de mode la plus populaire de tous les
temps, Hot WheelsMD, Monster HighMD, American GirlMD, Thomas &
FriendsMD, les marques Fisher-PriceMD, incluant Little PeopleMD et
Power WheelsMD, de même qu'un grand nombre de gammes de jouets
divertissants. En 2013, Mattel a été nommé l'une des 100
entreprises les plus éthiques au monde par la revue Ethisphere et «
deuxième meilleure entreprise citoyenne » par Corporate
Responsibility Magazine. Le siège social international de Mattel
est situé à El Segundo, en Californie. L'entreprise compte près de
30 000 employés répartis dans 40 pays et territoires, et ses
produits sont vendus dans plus de 150 pays. Chez Mattel, nous «
façonnons l'avenir du jeu ». Visitez Mattel à www.mattel.com,
www.facebook.com/mattel ou www.twitter.com/mattel.
À propos de MEGA BrandsMEGA Brands Inc. est une famille
de marques mondiales réputées dans les catégories des jouets de
construction, des jeux de société, des casse-têtes et d'art et
d’artisanat. MEGA Brands offre aux enfants et aux familles des
expériences créatives et stimulantes grâce à des produits
novateurs, bien conçus, abordables et de haute qualité. MEGA Brands
comprend MEGA Bloks, Rose Art, MEGA Puzzles, MEGA Games et Board
Dudes. Pour de plus amples informations, rendez-vous au
http://www.MEGAbrands.com.
Déclarations prospectivesToutes les déclarations figurant
dans le présent communiqué de presse qui ne portent pas directement
et exclusivement sur des faits historiques constituent des
déclarations prospectives. Les déclarations concernant les
bénéfices attendus de l’opération proposée et les plans, objectifs,
attentes et intentions de Mattel après l’opération sont des
exemples de déclarations prospectives. Les déclarations
prospectives sont fondées sur les croyances, attentes et hypothèses
actuelles de la direction de MEGA Brands et de Mattel à l'égard
d'événements futurs et sont assujetties à un certain nombre de
risques, d'incertitudes et de facteurs importants qui pourraient
faire en sorte que les résultats réels diffèrent de façon
importante des résultats qu’elles expriment ou laissent entendre, y
compris, notamment, l'incertitude quant à la réalisation ou
l’échéancier de l’opération; le risque de non-respect par l’une ou
l’autre des parties des conditions de clôture énoncées dans
l'entente définitive; la capacité de retenir les services du
personnel clé avant et après la clôture de l’opération; l'étendue
et les délais des approbations réglementaires; les relations
continues entre MEGA Brands et ses fournisseurs, ses clients et
d’autres parties; et les coûts et d'autres questions à l’égard de
l'intégration de MEGA Brands, de ses produits et de ses employés au
sein de Mattel et de la réalisation des synergies prévues. D'autres
facteurs pouvant faire en sorte que les résultats réels diffèrent
de façon importante des résultats décrits dans les déclarations
prospectives sont énoncés dans les documents déposés périodiquement
par Mattel auprès de la Securities and Exchange Commission des
États-Unis, y compris la rubrique sur les facteurs de risque du
rapport annuel de Mattel sur formulaire 10-K pour l'exercice
terminé le 31 décembre 2013 et les rapports trimestriels
de Mattel sur formulaire 10-Q pour l'exercice 2014, ainsi que dans
d'autres déclarations publiques de Mattel et les documents publics
que MEGA Brands dépose auprès des autorités canadiennes en valeurs
mobilières et qui peuvent être consultés sur le site Web de SEDAR à
l'adresse www.sedar.com et sur le site Web de MEGA Brands, y
compris, notamment, la rubrique intitulée « Risques et
incertitudes » dans le rapport de gestion de MEGA Brands pour
l'exercice terminé le 31 décembre 2012, et l'information
mise à jour figurant dans ses rapports de gestion pour les périodes
intermédiaires ultérieures. Les lecteurs sont avertis de ne pas se
fier indûment à ces déclarations prospectives. Ni Mattel ni MEGA
Brands ne mettent à jour les déclarations prospectives et elles
rejettent expressément toute obligation de le faire sauf indication
contraire de la législation applicable.
1 Le marché des jouets de construction est de ~ quatre milliards
$ dans les marchés développés des É.-U. et de l'Europe et il est en
croissance dans les marchés émergents ou en développement. Source:
NPD
2 La catégorie art et artisanat représente ~ deux milliards $
dans les marchés développés des É.-U. et de l'Europe. Source :
NPD
Photos/Multimedia Gallery Available:
http://www.businesswire.com/multimedia/home/20140228005205/fr/
MattelMédiasDallas Lawrence,
+1-310-252-6397press@mattel.comouMattelAnalystes
financiersDrew Vollero,
+1-310-252-2703drew.vollero@mattel.comouMEGA
BrandsMédiasMark Girgis,+1-514-333-5555, p.
2897mgirgis@megabrands.comouMEGA BrandsAnalystes
financiersPeter Ferrante, +1-514-333-5555, p.
2283pferrante@megabrands.com
Mattel (NASDAQ:MAT)
Gráfico Histórico do Ativo
De Jun 2024 até Jul 2024
Mattel (NASDAQ:MAT)
Gráfico Histórico do Ativo
De Jul 2023 até Jul 2024