Destaques de Wall Street de segunda-feira (13/06/22): Amazon, Coinbase, Microstrategy, Tesla e outros

Os futuros de ações dos EUA caíram no pré-mercado de segunda-feira, colocando o S&P 500 no caminho de voltar ao território do mercado de baixa e possivelmente a uma nova baixa para 2022. O relatório de inflação de sexta-feira preparou o Federal Reserve para o aumento das taxas no final da semana.

Os futuros do S&P 500 caíram 2,25% depois que o índice de referência fechou na sexta-feira com queda de 19% em relação ao recorde. O S&P 500 foi negociado brevemente em um mercado em baixa – 20% abaixo de sua alta – cerca de três semanas atrás, mas não conseguiu fechar nesse território. O mercado de ações então saltou no final de maio até que a venda voltou na semana passada.

Os contratos futuros atrelados ao Dow Jones caíram 565 pontos, ou 1,80%, após registrar sua pior semana desde janeiro. Os futuros do Nasdaq 100 caíram 2,84%.

O rendimento do Tesouro de curto prazo de 2 anos subiu 17 pontos base para mais de 3,22% na segunda-feira, atingindo seu nível mais alto desde 2007, com os investidores apostando que o Fed pode ter que ser ainda mais agressivo para esmagar a inflação. Em um ponto da sessão, a taxa de 2 anos foi negociada acima de sua contraparte de 10 anos pela primeira vez desde abril, uma chamada inversão da curva de juros vista como um indicador de recessão.

Os principais índices egistraram seus maiores declínios semanais desde o final de janeiro na semana passada, com os investidores cada vez mais preocupados que o aumento da inflação levará a economia a uma recessão. O Dow Jones e o S&P 500 caíram 4,6% e 5,1%, respectivamente, enquanto o Nasdaq Composite perdeu 5,6%. Uma parte dessas perdas ocorreu na sexta-feira, quando dados de inflação dos EUA mais quentes do que o esperado assustaram os investidores. O Dow Jones caiu 880 pontos, ou 2,7%. O S&P 500 e o Nasdaq perderam 2,9% e 3,5%, respectivamente.

O Bureau of Labor Statistics informou na sexta-feira que o índice de preços ao consumidor dos EUA subiu 8,6% em maio em relação ao ano passado, seu aumento mais rápido desde dezembro de 1981. Esse ganho superou as expectativas dos economistas. O chamado núcleo do CPI, que exclui os preços de alimentos e energia, também ficou acima das estimativas.

Além disso, a leitura preliminar de junho para o índice de confiança do consumidor da Universidade de Michigan registrou uma baixa recorde de 50,2.

Os preços da gasolina chegaram a US$ 5 o galão no fim de semana, alimentando ainda mais os temores sobre o aumento da inflação e a queda da confiança do consumidor.

As ações que seriam mais prejudicadas em uma recessão lideraram as perdas nas negociações de pré-mercado na segunda-feira, com ações da Marriott, Hilton e Delta Air Lines caindo pelo menos 3%.

As ações de tecnologia também foram atingidas com Amazon.com caindo quase 4%, Nvidia e Netflix também caíram pelo menos 3%.

O Bitcoin caiu abaixo de US$ 24.000 na segunda-feira, depois de terminar a sexta-feira acima de US$ 29.000, com investidores avessos ao risco despejando criptomoedas em meio a taxas crescentes.

“A criptomoeda bitcoin tem sido um ótimo indicador do limite de risco dos investidores para ações”, escreveu JC O’Hara, técnico-chefe de mercado da MKM Partners. “Muitos longos que compraram no ano passado ainda estão presos e, portanto, poderíamos facilmente ver um recuo para 19.500. Isso seria uma leitura de baixa para as ações.”

Espera-se que o Fed anuncie pelo menos um aumento de taxa de meio ponto na quarta-feira. O Fed já elevou as taxas duas vezes este ano, incluindo um aumento de 50 pontos base (0,5 ponto percentual) em maio, em um esforço para evitar o recente aumento da inflação. Alguns economistas, após o relatório quente do CPI, acreditam que o Fed poderia aumentar as taxas em até 0,75% esta semana.

“O relatório CPI de maio mostrou poucos sinais de pico de inflação, embora ainda esperemos um pico em breve. O relatório também sugere um Fed mais agressivo e maior risco de recessão”, escreveu Ed Yardeni, presidente da Yardini Research.

“O sentimento do investidor e do consumidor azedou. Mas desta vez, a baixa generalizada pode não ser um sinal de alta contrário tão útil quanto no passado”, disse ele, acrescentando que a empresa agora vê uma chance de 45% de uma “recessão leve”; que é acima da previsão anterior de 40%.

As ações tiveram um ano difícil com o aumento dos temores de recessão junto com os preços ao consumidor. O S&P 500 caiu 18,2% no acumulado do ano até o fechamento de sexta-feira. Também está 19,1% abaixo do recorde intradiário estabelecido em janeiro. O Dow Jones caiu 13,6% em 2022, e o Nasdaq Composite está profundamente em território de baixa, caindo 27,5% este ano e sendo negociado 30% abaixo de um recorde histórico estabelecido em novembro.