AMC despenca após companhia de teatro anunciar aumento de capital e propor desdobramento de ações

As ações da AMC Entertainment (NYSE:AMC) caíram rapidamente na quinta-feira, 22 de dezembro de 2022, depois que a empresa anunciou um novo aumento de capital de US$ 110 milhões e uma proposta de desdobramento reverso de ações que exigirá a aprovação dos acionistas.

A AMC Entertainment Holdings Inc também é negociada na B3 através do ticker (BOV:A2MC34).

As ações foram interrompidas brevemente após o sino de abertura, quando a AMC atingiu uma nova baixa de 52 semanas. As ações caíram quase 15% nas negociações do meio da manhã.

A empresa disse que planeja aumentar o novo patrimônio por meio da venda de sua APE units – uma forma de ações preferenciais referindo-se ao apelido “Apes” adotado por investidores de ações meme – para a Antara Capital LP a um preço médio ponderado de 66 centavos por ação. Na quarta-feira, o preço de fechamento do APE foi de 68,5 centavos. Isso reduz sua carga de dívida em US$ 100 milhões, disse a empresa.

“Claramente, a existência de APEs tem alcançado exatamente os propósitos pretendidos. Eles permitiram que a AMC levantasse um caixa muito bem-vindo, reduzisse a dívida e, ao fazê-lo, desalavancasse nosso balanço e nos permitisse explorar possíveis atividades [de fusões e aquisições]”, disse o CEO Adam Aron em um comunicado à imprensa na quinta-feira.

Além disso, a AMC está propondo um grupamento de ações ordinárias da AMC na proporção de 1 para 10. A empresa está solicitando uma assembleia especial de acionistas para aprovar o grupamento de ações e converter as unidades da APE em ações ordinárias da AMC.

A maior rede de cinemas do mundo tem trabalhado para aliviar sua pesada carga de dívidas, que cresceu durante os primeiros dias da pandemia de Covid, quando os cinemas foram fechados, e também lidando com a diluição de ação e um cronograma de lançamento de filmes com pouco sucesso de bilheteria.

Em novembro, a empresa reportou outro prejuízo trimestral, apesar de ter obtido uma receita maior em comparação com o ano anterior devido a custos operacionais mais altos. Apesar de ter uma quantia significativa de caixa em seu balanço, a AMC tem gasto mais do que ganha a cada trimestre em operações como custos de concessão e exibição de filmes, bem como aluguel.

Durante o terceiro trimestre, a AMC disse que gastou US$ 179 milhões em dinheiro.

Ainda assim, a empresa disse que está focada em investimentos em teatros, como atualização de telas de cinema e aumento do número de telas de efeitos especiais como Imax e Dolby Cinema, em toda a sua área de atuação.

O aumento de capital e a proposta de divisão reversa de ações ocorrem um dia depois que a AMC disse que não estava mais em negociações para comprar cinemas da controladora da Regal, Cineworld, que entrou com pedido de falência no início deste ano. Em um registro de valores mobiliários, a AMC disse que as discussões com os credores da Cineworld sobre ativos nos EUA e na Europa terminaram.

A própria AMC estava à beira da falência em 2021, mas conseguiu evitá-la depois que milhões de investidores de varejo transformaram suas ações em memes. Desde então, a empresa elaborou vários planos para levantar mais capital para reduzir sua dívida e investir em aquisições e teatros.

Leia o comunicado completo da AMC aqui.

Com informações de CNBC