Newmont eleva oferta final pela Newcrest da Austrália para US$ 19,5 bilhões

A Newmont Corp (NYSE:NEM) fez a melhor e última oferta pela australiana Newcrest Mining Ltd (ASX:NCM) na terça-feira (11) por A$ 29,4 bilhões (US$ 19,5 bilhões) para fechar um acordo que estenderia a oferta da Newmont liderar como o maior produtor de ouro do mundo.

A Newmont Corp também é negociada na B3 através do ticker (BOV:N1EM34).

Se bem-sucedido, o acordo aumentaria a produção de ouro da Newmont para quase o dobro de sua rival mais próxima, a Barrick Gold Corp (ABX). A fusão deve ser o terceiro maior negócio já envolvendo uma empresa australiana e o terceiro maior globalmente em 2023, de acordo com dados da Refinitiv e cálculos da Reuters.

A Newcrest disse na terça-feira que deu à Newmont, sediada nos Estados Unidos, acesso a seus livros após a oferta de todas as ações que recebeu algum apoio dos acionistas.

“Acho que esta oferta oferece um equilíbrio melhor. Estamos positivamente dispostos à fusão Newcrest-Newmont e pretendemos permanecer como acionistas da entidade combinada se a transação for realizada”, disse Simon Mawhinney, diretor de investimentos do principal acionista da Newcrest, Allan Gray Australia.

Sob a oferta revisada, os acionistas da Newcrest receberiam 0,400 ação da Newmont para cada ação detida, com um valor implícito de A$ 32,87 por ação, acima da relação de troca anterior de 0,380 que o conselho da Newcrest rejeitou por unanimidade em fevereiro.

“Esta transação fortaleceria nossa posição como a principal empresa de ouro do mundo, juntando-se a dois dos principais produtores de ouro do setor e estabelecendo o novo padrão em mineração segura, lucrativa e responsável”, disse o CEO da Newmont, Tom Palmer, em comunicado.

As ações da Newcrest fecharam com alta de 5,16%, para A$ 29,74. As ações da Newmont listadas nos EUA caíram cerca de 1,72% nas negociações de pré-mercado, o que, segundo analistas, reflete alguma incerteza sobre se o negócio será concluído.

OFERTA OPORTUNISTA

A oferta anterior da Newmont foi vista como oportunista por alguns investidores, uma vez que veio em um momento vulnerável para a empresa. A Newcrest está buscando um substituto para o ex-CEO Sandeep Biswas, que deixou o cargo em dezembro.

“O acordo ainda pode ser visto como oportunista pelo conselho e pelos acionistas (da Newcrest), devido a problemas operacionais de curto prazo, um CEO interino e uma falta de valorização do mercado pelo potencial de projetos de longo prazo”, disse o RBC em um relatório.

A última oferta é 16% maior do que a proposta inicial da Newmont e representa um prêmio de cerca de 46% em relação ao preço das ações da Newcrest em 3 de fevereiro, antes do anúncio da primeira oferta da Newmont.

A Newmont também está oferecendo um dividendo especial franqueado de até US$ 1,10 por ação e está buscando a aprovação unânime do conselho para prosseguir com a oferta obrigatória após um período de due diligence de cerca de quatro semanas.

“Sempre pensamos que haveria outro obstáculo. Provavelmente é o suficiente para nós”, disse Andy Forster, diretor sênior de investimentos da gestora de fundos Argo Investments, em Sydney.

A Reuters informou que a Newmont estava aberta a aumentar seu preço de oferta pela Newcrest.

A Barrick e a mineradora Sibanye Stillwater Ltd (SSWJ.J) disseram que não estão interessadas em licitar a Newcrest.

As operações da Newcrest incluem seu ativo Cadia de primeira classe na Austrália, uma presença em expansão na América do Norte e Papua Nova Guiné, e potencial de crescimento em cobre, altamente valorizado como chave para a transição energética mundial.

(US$ 1 = 1,5049 dólares australianos)

Por Reuters/Melanie Burton