Análise Técnica da Cogna (COGN3) – alta volatilidade com sinal de força compradora nesta segunda-feira (27/10)

Ação ordinária da Cogna abre em alta com padrões técnicos positivos, mas indicadores alertam para possível reversão.

A Cogna (BOV:COGN3) abriu o pregão de 27 de outubro de 2025 com uma valorização de 0,86%, cotada a R$ 3,51 às 11h, consolidando os ganhos expressivos da semana passada, quando liderou as altas do Ibovespa. A análise técnica do Scanner ADVFN destaca um cenário de forte potencial altista, com padrões de candlestick que reforçam a força compradora, mas com indicadores que sugerem cautela devido ao risco de reversão.

O gráfico diário da COGN3 apresenta uma sequência de padrões altistas recentes. Em 20 de outubro e 17 de outubro, o padrão Três Soldados Brancos indicou forte momentum de alta, corroborado pelo Engolfo de Alta (15/10) e Harami de Alta (08/10). Apesar de padrões baixistas como o Engolfo de Baixa (09/10 e 01/10), a predominância de sinais positivos sugere que os touros estão no controle no curto prazo.

Em termos de suportes e resistências, a COGN3 está muito próxima da resistência crítica de R$ 3,52. Um rompimento pode levar o preço a testar R$ 3,56, R$ 3,68, R$ 3,87 e R$ 4,29, com um potencial altista de 267,82% até a máxima histórica de R$ 12,80. Por outro lado, uma queda abaixo do suporte de R$ 2,88 pode levar o preço a R$ 2,83, R$ 2,69 e R$ 2,65, aumentando a pressão vendedora.

A análise de indicadores técnicos reforça o cenário altista, com 46,15% dos indicadores (6 de 13) sinalizando alta, incluindo o Campo de Tendência, Média Móvel Simples de 5 e 21 períodos, Parabólico SAR, HILO e Trix. No entanto, o CCI (acima de 100), o Estocástico (sobrecomprado) e o rompimento da banda superior de Bollinger indicam risco de reversão de baixa, exigindo atenção dos investidores.

Notícias recentes explicam o bom desempenho da Cogna. A empresa anunciou em outubro a intenção de fechar o capital da subsidiária Vasta na Nasdaq, visando simplificar sua estrutura societária, o que foi bem recebido pelo mercado. Além disso, a Cogna reportou um lucro líquido de R$ 118,7 milhões no 2T25, revertendo prejuízos anteriores e reforçando a estratégia de desalavancagem.

O desempenho da ação reflete a confiança do mercado na recuperação da Cogna, mas a volatilidade permanece devido à alta alavancagem e ao cenário macroeconômico. A valorização de mais de 15% na última semana colocou a COGN3 no radar dos investidores, mas analistas da Genial Investimentos mantêm um preço-alvo conservador de R$ 2,70, enquanto o Bradesco BBI mostra otimismo.

O pregão de hoje será crucial para a Cogna. Um rompimento da resistência de R$ 3,52 pode atrair mais compradores, enquanto uma correção para o suporte de R$ 2,88 pode intensificar as vendas. O volume de negociações, que atingiu 7,1 milhões de ações às 11h, reforça a liquidez do ativo.

Todas as análises técnicas apresentadas neste artigo foram obtidas por meio da ferramenta Scanner ADVFN, uma plataforma avançada que permite acompanhar em tempo real o comportamento de ações, identificar padrões de candlestick, suportes e resistências, e interpretar diversos indicadores técnicos de forma prática e confiável. Ao utilizar o Scanner ADVFN, investidores têm a vantagem de visualizar rapidamente quais ativos estão em tendência de alta ou baixa, monitorar sinais de reversão e tomar decisões mais informadas, sem depender apenas da intuição. A ferramenta também facilita comparações entre diferentes períodos e ativos, oferecendo um panorama completo do mercado de ações da bolsa de valores, tornando a análise mais eficiente e acessível tanto para investidores iniciantes quanto para profissionais experientes.

A combinação de sinais técnicos e fundamentos positivos sugere que a COGN3 pode manter o momentum altista, mas com cautela. A divulgação dos resultados do 3T25, prevista para novembro, será um marco importante para avaliar a continuidade da recuperação da Cogna. Até lá, investidores devem acompanhar de perto os sinais técnicos e o comportamento do mercado para capturar oportunidades.